YARD Law Co. · Revu le 19 août 2026 · Équipe juridique de YARD Law
Trois choses ont changé pour l'imposition des crypto-actifs en Bulgarie, chacune avec effet au 1er janvier 2026 : la loi les désigne désormais par leur véritable nom, le taux effectif n'est pas de 10 %, et l'euro a modifié ce qui relève du « commerce de devises ». Par ailleurs, depuis la même date, l'administration fiscale reçoit automatiquement des données sur vos opérations.
Cet article traite de l'imposition des personnes physiques. Sur le régime d'agrément MiCA, voir notre guide de la licence crypto bulgare.
La version en vigueur de l'art. 33, al. 3 de la loi relative à l'impôt sur le revenu des personnes physiques (modifiée au Journal officiel n° 106 de 2023, n° 54 de 2025 et n° 30 de 2026, en vigueur depuis le 1er janvier 2026) dispose que le revenu imposable tiré de la vente ou de l'échange d'actions, de parts sociales, d'instruments compensatoires, de bons d'investissement et d'autres actifs financiers, y compris les crypto-actifs, ainsi que du commerce de devises autres que l'euro, est déterminé en prenant la somme des gains réalisés dans l'année, calculés opération par opération, diminuée de la somme des pertes réalisées dans l'année, calculées opération par opération, ce résultat étant réduit de 10 % au titre des frais.
Trois conséquences en découlent, chacune ayant une portée pratique.
Pendant des années la loi ne comportait aucune définition et l'administration raisonnait par analogie, traitant la « monnaie virtuelle » comme un actif financier. La notion est entrée dans la loi par la modification publiée au Journal officiel n° 54 de 2025 - le numéro même qui a promulgué la loi sur les marchés de crypto-actifs. Droit fiscal et droit de la régulation emploient désormais la même notion, ce qui n'était pas le cas avant 2025.
L'impôt est de 10 %, mais il porte sur 90 % du résultat net annuel. Sur des volumes importants la différence est matérielle, et elle est régulièrement négligée.
Le texte vise désormais le commerce de « devises autres que l'euro ». Jusqu'au 31 décembre 2025, les opérations en euros constituaient du commerce de devises étrangères et entraient dans le champ de la disposition. Depuis le 1er janvier 2026, l'euro est la monnaie nationale et les opérations libellées en euros sortent de ce régime. Cela n'affecte pas les crypto-actifs eux-mêmes, mais bien les paires crypto-fiat et quiconque présente ses résultats en plusieurs devises.
La mécanique figure à l'art. 33, al. 4 : le gain ou la perte réalisé sur chaque opération est déterminé en déduisant du prix de vente le coût d'acquisition de l'actif financier.
Le calcul se fait par opération et non par portefeuille. Les gains de toutes les opérations de l'année sont additionnés, les pertes de toutes les opérations de l'année sont déduites, 10 % de frais s'appliquent à la différence, et 10 % d'impôt au solde.
C'est ici que se trouve la disposition que la plupart des publications restituent mal. La deuxième phrase de l'art. 33, al. 4 prévoit que lorsque des actifs financiers d'une même nature, émis par une même personne, ont des coûts d'acquisition différents et qu'une partie d'entre eux est ensuite vendue sans qu'il soit possible de prouver quelle partie est vendue, le coût d'acquisition de chacun est le prix moyen pondéré, déterminé sur la base du coût d'acquisition des actifs de même nature et de même émetteur détenus à la date de la vente.
Autrement dit, la loi n'ouvre pas un choix entre FIFO et prix moyen pondéré. Le prix moyen pondéré est la règle légale pour les cas où il n'est pas possible de prouver quelle partie précise est vendue. Si vous tenez une comptabilité permettant de prouver quelles unités sont cédées, c'est le coût prouvé qui s'applique. À défaut, c'est le prix moyen pondéré. La conclusion pratique est que la qualité de la tenue des comptes détermine la base, et non la préférence pour une méthode comptable.
Deux autres règles du même article. Le coût d'acquisition est nul en l'absence de coût d'acquisition justifié, y compris pour les biens reçus par donation (art. 33, al. 6, pt 3). Et selon l'art. 11, al. 2, le revenu est réputé acquis à la date du transfert, non à celle du paiement.
Cette distinction pèse plus lourd que le taux, car elle change tout le régime.
L'art. 33 ne s'applique pas aux revenus de l'activité économique d'une personne physique qui a la qualité de commerçant au sens du code de commerce, y compris lorsqu'elle n'est pas immatriculée comme entrepreneur individuel. Selon l'art. 26, al. 7, le revenu imposable d'une telle personne est déterminé selon les règles applicables à l'entrepreneur individuel, c'est-à-dire comme un bénéfice imposable au sens de la loi sur l'impôt sur les sociétés, déclaré à l'annexe 2 et assorti d'obligations de sécurité sociale en qualité de travailleur indépendant.
Le critère est objectif. Selon l'art. 1, al. 3 du code de commerce, est également commerçant toute personne ayant constitué une entreprise qui, par son objet et son volume, exige que ses affaires soient conduites de manière commerciale. Ce sont les opérations réalisées, et non l'immatriculation, qui déterminent la qualité. L'administration soutient constamment que le minage de crypto-actifs est une activité économique et non la cession d'un actif financier : l'acquisition de systèmes informatiques spécialisés en vue de tirer profit de la vente du produit du minage plaide pour une activité exercée à titre professionnel.
Lorsque la négociation est systématique par son objet et son volume, la même analyse peut lui être appliquée. La frontière n'est pas fixée en chiffres dans la loi et s'apprécie en fait. C'est la question qui mérite un avis écrit avant le dépôt de la déclaration, et non après un contrôle.
Depuis le 1er janvier 2026, la réponse à la question « comment l'administration le saurait-elle » est précise.
DAC8 - la directive (UE) 2023/2226 du Conseil - étend l'échange automatique d'informations au sein de l'UE aux crypto-actifs. Le délai de transposition expirait le 31 décembre 2025 et les dispositions s'appliquent depuis le 1er janvier 2026. L'année civile 2026 est la première année déclarative : les prestataires de services sur crypto-actifs collectent les données d'identité, d'avoirs et d'opérations des utilisateurs et les déclarent à leur autorité compétente, qui les échange avec l'État de résidence fiscale dans les neuf mois suivant la fin de l'année déclarative.
CARF - le cadre parallèle de l'OCDE - s'applique également à la Bulgarie. L'accord multilatéral entre autorités compétentes relatif à l'échange automatique au titre du cadre de déclaration des crypto-actifs a été ratifié par une loi publiée au Journal officiel n° 23 du 27 février 2026 ; l'accord lui-même a été publié au Journal officiel n° 50 du 2 juin 2026 et est en vigueur pour la Bulgarie depuis le 22 avril 2026.
Ni DAC8 ni CARF n'instaurent un impôt nouveau. Ils instaurent de la visibilité. Le taux demeure 10 % avec 10 % de frais, et la Bulgarie reste parmi les juridictions les plus favorables de l'UE pour un revenu crypto déclaré. Ce qui a pris fin, c'est l'invisibilité pratique des positions non déclarées.
Les revenus tirés de la vente ou de l'échange de crypto-actifs se déclarent au titre de l'art. 50 à l'annexe 5 de la déclaration annuelle. Les revenus de minage se déclarent à l'annexe 2.
Aucun acompte n'est dû sur les revenus tirés de la vente ou de l'échange de crypto-actifs. L'obligation naît avec la déclaration annuelle.
Selon l'art. 34, la base annuelle est déterminée en réduisant le revenu imposable de l'art. 33 des cotisations que la personne est tenue de verser pour son propre compte au titre de l'art. 40, al. 5 de la loi sur l'assurance maladie, lorsque le revenu entre dans la régularisation annuelle du revenu assujetti.
Les délais de dépôt de la déclaration annuelle, ainsi que les conditions de la réduction pour dépôt électronique anticipé, sont à vérifier au regard de l'art. 53 de la loi dans sa rédaction en vigueur et du formulaire de déclaration de l'année considérée.
Une asymétrie négligée presque partout.
Les personnes physiques résidentes bénéficient de l'abattement de 10 % pour frais prévu à l'art. 33, al. 3. Les personnes physiques non résidentes sans base fixe dans le pays sont imposées par une retenue à la source libératoire au titre de l'art. 37, al. 1, pt 12 sur les revenus tirés de la vente, de l'échange et de tout autre transfert à titre onéreux d'actions, de parts sociales, d'instruments compensatoires, de bons d'investissement et d'autres actifs financiers. Selon l'art. 37, al. 4, cet impôt est assis sur la différence positive entre le prix de vente et le coût d'acquisition justifié - sans abattement de 10 % pour frais.
L'atténuation figure à l'art. 37a : un non-résident fiscalement résident d'un État membre de l'UE, ou d'un État partie à l'accord EEE, peut opter pour le recalcul de l'impôt libératoire, le montant dû étant alors calculé comme il le serait pour un résident. L'option couvre l'ensemble des revenus de l'art. 37 de l'année, et non des éléments choisis.
Pour les clients britanniques et autres clients non européens, cette option n'est pas ouverte - une circonstance qui pèse davantage sur la structuration que le taux lui-même.
L'impôt est de 10 %, mais il porte sur 90 % du résultat net annuel, car l'art. 33, al. 3 prévoit un abattement de 10 % pour frais. Le taux effectif est de 9 %.
Par opération : prix de vente moins coût d'acquisition pour chaque opération, somme des gains moins somme des pertes de l'année, puis un abattement de 10 % pour frais.
Selon l'art. 33, al. 4, le prix moyen pondéré, lorsqu'il ne peut être prouvé quelle partie est vendue.
Non. L'obligation naît avec la déclaration annuelle.
Oui. DAC8 s'applique depuis le 1er janvier 2026 et 2026 est la première année déclarative ; CARF est en vigueur pour la Bulgarie depuis le 22 avril 2026.
Voir également nos guides sur la licence crypto bulgare et sur MiCA en Bulgarie après le 1er juillet 2026, ainsi que notre pratique crypto et blockchain.
Cet article reflète la loi relative à l'impôt sur le revenu des personnes physiques telle que modifiée au Journal officiel n° 30 du 27 mars 2026, et la situation au 19 août 2026. Il s'agit d'informations générales et non d'un conseil fiscal ou juridique. Préparé par l'équipe juridique de YARD Law Co., cabinet établi à Sofia, Bulgarie.
Des revenus crypto à déclarer en Bulgarie ?
Qualification du régime, calcul de la base, négociant ou investisseur, non-résidents et recalcul au titre de l'art. 37a.